Photo: Alexandru Nika/Shutterstock
L’un des plus grands family offices d’Asie, VMS Group, basé à Hong Kong, fait ses premiers pas dans le secteur des cryptomonnaies. Avec près de 4 milliards de dollars d’actifs sous gestion, le groupe alloue jusqu’à 10 millions de dollars à un investissement dans la finance décentralisée (DeFi), via le hedge fund britannique Re7 Capital.
Pourquoi VMS mise-t-il sur la crypto ?
Spécialisé dans le capital-investissement, l’immobilier et les hedge funds, VMS constate qu’il devient de plus en plus difficile de générer du rendement à partir des entreprises non cotées, celles-ci restant plus longtemps hors des marchés publics.
« Cette décision s’inscrit dans notre volonté de nous diversifier vers des investissements plus liquides », a déclaré Elton Cheung, associé directeur chez VMS Group, à Bloomberg.
VMS ne souhaite pas s’exposer directement au bitcoin ou à l’ethereum, mais préfère des stratégies basées sur la DeFi, jugées plus stables et moins sensibles à la volatilité des grandes cryptos.
Pourquoi maintenant ?
L’adoption institutionnelle des crypto-actifs s’accélère, et de plus en plus de professionnels considèrent la crypto comme une classe d’actifs à part entière.
VMS estime que le moment est venu.
« Nous pensons que c’est le bon timing, vu la demande croissante et le soutien réglementaire plus clair dans plusieurs juridictions, ainsi que le soutien institutionnel global », a expliqué Cheung.
L’investissement est confié à Re7 Capital, un fonds spécialisé dans la DeFi qui utilise des stratégies innovantes comme le yield farming (obtenir des rendements sur des cryptos), la fourniture de liquidité aux plateformes d’échange ou l’arbitrage entre différentes blockchains.
VMS souhaite ainsi se détacher de ses approches traditionnelles fondées sur l’investissement à long terme dans des entreprises privées, pour se tourner vers des actifs plus liquides et dynamiques.
Quel impact pour le marché crypto ?
VMS n’est pas le premier family office à s’intéresser à la crypto, mais il est l’un des plus importants d’Asie. Sa décision de se concentrer sur la DeFi plutôt que sur les cryptos classiques comme le BTC ou l’ETH montre un changement de perspective dans la pensée institutionnelle.
Ce choix témoigne d’un intérêt croissant pour les rendements stables, la diversification stratégique et l’innovation financière.
La crypto n’est plus seulement perçue comme un actif spéculatif, mais comme un outil réel de performance et d’optimisation de portefeuille.
Cela dit, les marchés restent sous pression : les prix des cryptos subissent une forte volatilité depuis l’annonce de l’attaque américaine contre l’Iran, qui a provoqué des pertes de plusieurs milliards sur le marché.
